Los Créditos prendarios duplican su crecimiento mensual: Alcanzando un alza de 125% anual
Los créditos prendarios continúan en alza. El crecimiento de marzo, DUPLICA el de febrero y está en línea con los mejores meses del último año, confirmando el dinamismo del mercado automotor. Con respecto a marzo 2021, obtuvieron un crecimiento del 125,3%, superando ampliamente la inflación interanual. En cuanto al crecimiento trimestral fue del 18,1% y la variación respecto del mes anterior fue de +7,7%
Finalizando marzo, los préstamos en pesos al sector privado alcanzaron un nivel de $ 4.589.074 millones, representando una suba en los últimos 365 días de $ 1.653.051 millones, equivalente a un aumento del 56,3% anual, valores que se encuentran muy cercanos a la inflación del período, si comparamos valores año a año y teniendo en cuenta que todavía no contamos con los índices correspondientes al mes analizado. El primer trimestre del año marcó un aumento del 9,2%. Durante el último mes, marzo 2022, el crecimiento ha sido de $ 218.910 millones lo que representa un 5%, cercano al valor de la inflación esperada para este período.
Un informe de FIRST CAPITAL GROUP analiza individualmente las principales líneas de préstamos y sus diferentes comportamientos.
Los préstamos personales crecieron un 4,7% mensual, encadenando su vigésima segunda suba consecutiva. El saldo subió a $ 759.280 millones para el total acumulado, presentando un crecimiento interanual del 55,8%, contra los $ 487.319 millones al cierre del mismo mes del año anterior. En cuanto a su variación trimestral, presentó un aumento del 12,4%. “Finalizando ya el período vacacional, vemos un incremento en las colocaciones en términos nominales pero las mismas no llegan a superar la línea estimada de la inflación del mes, se demuestra de esta manera que predomina la prudencia entre los tomadores y colocadores de préstamos”, explicó Guillermo Barbero Socio de FIRST CAPITAL GROUP.
La operatoria con tarjetas de crédito, alcanzó los $ 1.344.034 millones, lo cual significa un aumento de un 5,7% respecto al cierre del mes pasado, unos $ 72.530 millones por encima de febrero y de la inflación esperada. El crecimiento interanual, llegó al 39,3% y el del último trimestre del 6,3% valores por debajo de la inflación de ambos períodos. “Como mencionáramos en nuestro informe del mes pasado, el inicio del período escolar seguramente traería un correlato en el incremento de los saldos de este rubro. Durante esta época del año, también se esperan actualizaciones en los límites de crédito para los tarjetahabientes por parte de las Entidades Financieras, esto permitirá a los consumidores incrementar las compras a crédito en una o más cuotas. El incremento de la tasa activa que comenzó a regir en marzo 2022, llevando las mismas del 43 al 49%, favorecieron el mantenimiento de planes de cuotas con y sin interés”, aseguró Barbero.
En cuanto a las líneas de créditos hipotecarios, incluidos los ajustables por inflación/UVA, durante marzo crecieron 3,4% con respecto al stock de $ 298.505 millones del mes anterior, acumulando un saldo total al cierre de $ 308.569 millones y una suba interanual del 35,6% en términos nominales. Se mantiene la tendencia de crecimientos mensuales nominales moderados y por debajo de la inflación del período.
La línea de créditos prendarios presenta un saldo de $ 281.130 millones, creciendo 125,3% versus la cartera a fines del mismo mes de 2021 de $ 124.753 millones, superando ampliamente la inflación interanual, ocupando el primer lugar en crecimiento entre las líneas de préstamos y consolidándose como la gran ganadora del año. A su vez, presentó un crecimiento trimestral del 18,1%. La variación con respecto al saldo del mes anterior marcó una suba del 7,7%, acumulando veintidós alzas mensuales consecutivas. El crecimiento de este mes, duplica al del mes anterior y está en línea con los mejores meses del último año, confirmando el dinamismo del mercado automotor.
En relación a los préstamos comerciales, esta línea aumentó su saldo un 4,1% respecto al que se observó el mes pasado, ubicándola con un stock de cartera de $ 1.579.873 millones, continuando con la suba nominal desde el mes de mayo próximo pasado, estos valores seguramente arrojan una variación en términos negativos respecto a la inflación del mes. “Respecto del mismo mes del año anterior el alza es de 72,6%, por encima de la inflación del período y una variación trimestral del 9,2%. El año laboral se inicia con cautela por parte de industriales, comerciantes y banqueros y con la mirada puesta en los niveles que alcanzan las tasas activas, prevalece la prudencia a la hora de endeudarse’ concluyó Barbero.
En cuanto a los préstamos en dólares, respecto del mes pasado, el monto total ha presentado variación negativa del 0,3% volviendo a la tendencia negativa mostrada desde junio del 2021 interrumpida durante el mes pasado. En cuanto a la variación interanual, presentó una disminución del 26,8 y un 3,1% durante el primer trimestre del año. El stock de préstamos en dólares es de US$ 3.855 millones. El 66,95% del total de la deuda en moneda extranjera sigue siendo la línea de comerciales, los cuáles cayeron 31,1% en el año y 3,8% en el trimestre, sin embargo mostrando un aumento del 2,0% con respecto al mes anterior. A pesar del acuerdo cerrado con el FMI, todavía no se observa un crecimiento del uso de las líneas en moneda extranjera.
Las tarjetas de crédito registraron una suba interanual del 151,1%, aunque con un comportamiento mensual irregular. Durante los primeros tres meses del año, se vio incrementado un 51,4%. En marzo disminuyeron un 11,6% respecto al mes anterior. Estas grandes variaciones entre meses se deben a que todavía es incipiente la reactivación de los viajes y que los mismos se encuentran muy por debajo de los alcanzados en los años previos a la aparición del COVID-19.
* Datos informados por el Banco Central respecto al stock al 31-03-2022.
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